seoOKEX, 화화 등은 거래량 조작이 드러났다. 7 ~ 90% 를 차지하는 93% 의 거래가 솔로였다.
이 글에서, 나 (블록 율동 주: 원문 작가) 는 총 30 억 달러 이상의 암호화 화폐의 거래량이 완전히 거짓으로 조작된 놀라운 사기를 밝힐 것이다! 게다가 거래량별로 1 위를 차지한 OKEX 는 93% 에 달하는 거래량이 아예 존재하지 않는다. 이 글은 인터넷에 공개된 데이터에 대한 분석을 통해 당신에게 진실을 알려주는 것이다.
사실, 제가 데이터 분석을 시작했을 때부터, 저는 이렇게 놀라운 결론을 내리리라고는 생각하지 못했습니다. (윌리엄 셰익스피어, 템페스트, 데이터 분석, 데이터 분석, 데이터 분석, 데이터 분석) 처음에는’ 암호화된 자산’ 이 인터넷에서 어떻게 유동성이 있는지 알아보기 위해 데이터를 수집하는 것에 대해서만 생각했습니다.
내 분석 방식은 시중의 각 주요 거래소에서 주문을 수집하고 현재 5 만 달러 상당의’ 암호화 통화’ 를 판매하고 있다면 가격이 얼마나 떨어질 수 있는지, 즉 주문 가격과 실제 거래가가 일치하지 않는 이 차이를 평가하는 것이다. 이를 슬라이드 포인트 (slippage) 라고 부르겠습니다.
각 거래에서, 나는 그것들에 따라 서로 다른 거래량과 구체적인’ 암호화 통화’ 의 현재 시가에 따라’ 암호화 통화’ 판매량을 어느 정도 조정할 것이다.
이 실험을 하기 전에, 내 생각은’ 거래량이 많을수록’ 미끄럼틀 비행기의 중국어판 다운로드 입구가 무엇일까’ 라는 것이다. 전반적인 추세는 이렇다. 물론 맞지만 거래소에 따라 상황이 약간 달라질 수 있다. 결국, 만약 당신이’ 두 화폐의 가격’ 위에 거액의 거래량을 나타낸다면, 두 시장의 제공자 사이에 경쟁이 생겨 활발한 구매자와 판매자를 만족시킬 것이다. 이렇게 경쟁하면 일부 거래소의 거래가 더욱 밀집되고, 다른 거래소의 거래는 약간 옅어질 수밖에 없다. 그렇죠?
제가 한 실험의 결과는 무엇일까요? 확실히 전반적인 추세는 이전에 말한 것과 일치한다, 이것은 옳다. 그러나 이전 견적에서 두 거래소 사이에 나타난 작은 차이는 현실에서는 놀라운 격차가 발생했다.
이런 차이는 네가 손을 흔들면 과거를 속일 수 있는 일이 아니다. 예를 들면, "아이고, 거래소마다 사용자마다 거래 습관이 있어." 라고 말할 것이다. 아니요, 일부 데이터는 이미 95% 를 과장했습니다. 아까의 행동 습관이 다른 이유로 얼버무릴 수 있는 것은 아닙니다.
여기에는 telegram 다운로드 주소가 어디에 자주 유명한 거래소가 많이 포함되어 있어 블록체인 세계 원본에 대한 여러분의 인식을 뒤엎을 수 있습니다. 이렇게 많은 위조된 거래소 중 가장 심각한 것은 OKEX 이다. 현재 CoinMarketCap 과 LiveCoinWatch 두 사이트에서 총 17 억 달러의 거래량으로 1 위를 차지하고 있습니다.
전혀 규제가 없는 시장에서 인위적인 사기 행위나 내부 왼손으로 오른손을 쓰러뜨리는 것은 모두 예상할 수 있는 것이다. 내가 생각지도 못한 것은 그것이 거짓으로 이 지경까지 과장되었다는 것이다. 아래의 이 도표를 보세요!
제가 취한 것: 4 일 거래량에 10 만 달러 거래: OKEX, Kraken, Bitfinex, GDAX, 24 시간 내 거래 상황.
그런 다음 "암호화 통화" 를 선택했습니다. 두 통화 간의 평균 변환 가격 하락 정도와 차트에 나타나는 거래량의 관계입니다.
주황색 점은 GDax 를, 진한 파란색 점은 Bitfinex 를, 연한 파란색 점은 Kraken 을, 빨간색 점은 OKEX 를 나타냅니다.
오른쪽 하단의 주황색 점은 GDAX 의 환전 가격을 나타내고 거래량은 2 억 달러에 육박하며 가격 하락 정도는 0.1% 미만이라는 것을 알 수 있을 것이다. (윌리엄 셰익스피어, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 성공명언)
이 도표가 무서운 이유는 처음 3 개 거래소의 데이터를 보면 대체로 비슷하지만 OKEX 두 통화 간의 환전률이 거래량보다’ 슬립 포인트’ 정도가 높기 때문이다. 내가 전에 말했듯이: OKEX 가 이전에 주장한 거래량은 완전히 조작된 것이다.
또한, 문제의 노출을 더욱 뚜렷하게 하기 위해, 나는 데이터에서 모든 가격 변동을 4% 이상 낮추는 조합을 제거하고, 이전에 계산되지 않은 데이터를 다시 도입하여 OKEX 의 새로운 유량도를 형성했다. 더욱 터무니없다! 저는 로그 함수 모델을 추출했습니다.
많은 환전 그룹들, OKEX 가 거래량이 500 만 달러에 달한다고 주장하지만, 지금 5 만 달러에 불과한 디지털 자산을 팔고 싶다면, 당신의 가격은 10% 이상 하락할 것입니다! 이러한 조합에는 NEO/BTC, IOTA/USD, QTUM/USD 가 포함됩니다.
위의 수치들은 OKEX 의 거래량 대부분이 위조되었다는 것을 분명히 알려 주지만, 결국 나는 그들이 어떻게 이 일을 해냈는지 직접 보지 못했다. 그래서 저는 그 플랫폼에 로그인하여 특정 통화 교환 조합의 거래 내역을 살펴보았습니다. 그리고 나는 또 웃었다. 그들이 거래량을 위조하는 방식은 어리석고 우습다.
위의 거래량의 최고봉, 파도, 진폭이 이렇게 안정적이고 일치해서 완벽한 정현파 그래프라고 할 수 있는데, 이를 다음 거래소에서 발생한 실제 거래량과 비교해 보면, 위에 있는 것이 얼마나 가짜인지 알 수 있다.
어떤 사람들은 이렇게 말합니다. "이것이 바로 중국에서 온 자본 탈출과 돈세탁입니다!" 이 말을 듣고 나는 또 웃었다세계 랭킹 1 위오피스타 공식 홈페이지는 무엇입니까?. 이렇게 완벽한 거래 곡선을 만드는 것보다 더 가짜 손인 telegram 공식 홈페이지를 다운로드하는 방법이 어디 있나요?
이제 결론은: OKEX 의 거래량은 확실히 수분이 있지만, 얼마나 많은 수분이 있는가? 90% 인가요? 95%? 아니면 99% 일까요? 나는 다음과 같은 방법으로 결론을 얻었다.
믿을 수 있는 거래소를 찾으면, 그들이 거래에서 제시하는 추세는 대체로 같다.
이러한 거래소의 데이터를 통합하고 회귀 계산을 수행하여 현재 관찰된 가격 하락 정도에서 당시 두 통화 간의 거래량을 추정할 수 있습니다.
그런 다음 위에서 추정한 거래량을 OKEX 가 대외적으로 주장하는 거래량과 비교합니다.
제가 취한 데이터는 Bitfinex, GDAX, Poloniex, Bistamp, Gemini, Kraken 등의 거래소에서 나온 것입니다. 낮은 거래량에 있어서 수치가 높은 민감성을 보이기 때문에 나는 5 만 달러를 팔지 않기로 결정했고, 나는 2 만 달러를 팔기로 했다.
위의 그림을 보십시오. "슬라이드 포인트" 가 0.7% 를 넘으면 전체 곡선이 갑자기 올라갑니다. 전체 그래프에서 추론해 볼 때, 유일하게 합리적인 거래량은 백만 달러 미만으로 추산된다.
그리고 OKEX 의 데이터를 위의 도표에 올려놓으면 뭔가 눈에 띄는 것이 있다는 것을 알 수 있다. (윌리엄 셰익스피어, 템페스트, 희망명언)
거래량이 10 만 달러가 넘는 28 개 환전조합 중 11 개 그룹의 하락률만 0.7% 이하로 각각 다음과 같다.
중국 정부가 온라인 거래소에 나서자 화폐게이트웨이가 멈췄다. 그런 다음 Huobi.pro 에서 다시 문을 열었습니다. 같은 방법으로, 제가 보여드리고자 하는 결과는 다음과 같습니다.
81.8% 의 위조 정도! 위와 같이 뻔뻔스럽지는 않지만, 이 숫자도 매우 높다!
화폐의 거래 역사를 빠르게 살펴보면 그 문제를 쉽게 확인할 수 있다. 화폐의 거래량은 OKEX 보다 더 그럴듯해 보이지만 지속적이고 낮은 인위적인 조작법이 있다는 것을 알 수 있다.
당신이 이미 알아차렸든 안 하든, CoinMarketCap 은 최근 중국에서 온 대량의 거래소를 나열했는데, 그들은 모두 거래량이 매우 높았지만, 왜 아무도 그들에 대해 들어본 적이 없는지 모르겠다. 이들 대부분은 분명히 동일한 사용자 인터페이스와 거래 엔진을 즐깁니다.
중국에서 온 이러한 거래소의 이름은 종종 L 뱅크, Exx, RightBTC, CoinEgg, Zb, BitZ, Bibox, CoinEx, BTC-Alpha 입니다. 이것은 내가 나열한 부분일 뿐, 사실은 그 이상이다.
이 플랫폼들은 이렇게 노골적으로 거래량을 위조하는데, 그 직설적인 정도는 내가 데이터로 다시 한 번 시연할 가치가 없다. 네가 직접 한 번 보면 다 알 수 있다. CoinMarketCap 과 LiveCoinWatch 와 같은 암호화된 통화 분석 사이트는 중국에서 온 사기꾼 거래소와 생존을 위해 발버둥치는 합법적인 거래소를 함께 나열한 것은 후자에게 완전히 치욕이다.
여러 가지 이유로, 나는 두 암호화 화폐업계의 TOP 거래소인 HitBTC 와 Binance 도 허위 거래를 하고 있다고 의심한다. 다음 그림은 이 둘의 거래량이 다른 신뢰할 수 있는 거래량과 크게 다르다는 것을 보여줍니다.
그림에서 쉽게 알 수 있듯이, 정해진 거래량 조건 하에서 이 두 거래소, 특히 통화안 대표의 주황색 점은 명백한 유동성 부족을 보여 주는데, 이와 같은 자료는 매우 의심스럽다. (윌리엄 셰익스피어, 윈스턴, 거래량, 거래량, 거래량, 거래량, 거래량, 거래량)
우리는 HitBTC 와 Binance 에 대해서도 위에서 OKEX 와 불화폐에 대해 같은 분석을 한 결과 몇 가지 결과가 나왔다. 먼저 HitBTC 를 살펴 보겠습니다.
이 숫자들도 완전히 의미가 있는 것은 아니다. HitBTC 의 유동성이 참조 거래소에 비해 약간 약하다는 것을 증명하지만, 주장하는 거래량과 우리가 추정한 거래량 사이에는 미묘한 차이가 있지만, 이러한 차이는 여러 가지 원인으로 인해 발생할 수 있으며, 예상치와 실제 거래량 사이에 차이가 있을 수도 있습니다.
그러나 통화 앤의 결과는 재미있을 만하다.
화폐안의 거래량과 우리가 수학을 통해 추산한 거래량 사이에 70% 의 차이가 있다는 것은 걱정스러운 일이다. 하지만 이 수치는 우리가 모델을 입력하는 동안 계산한 거래 쌍의 하락 정도만 반영한 것이며, 모든 내생적 거래량을 완전히 반영하지는 않는다는 점을 명심해야 한다. (윌리엄 셰익스피어, 윈스턴, 자기관리명언)
사실, 내가 화폐에 거래한 경험을 통해 알 수 있듯이, API 거래와 관련될 때 화폐안은 상당히 엄격한 정책을 가지고 있다. 나는 API 거래에 대한 이러한 규칙들이 왜 어리석다고 생각하는지 논쟁하는 데 시간을 보냈다. 이러한 제한 정책은 거래량의 증가와 유동성을 방해할 뿐이기 때문이다.
실제로, 이러한 제한적인 거래 규칙 때문에 많은 투자자들이 다른 거래소에서 채택한 시장 거래 전략은 전혀 화폐안으로 옮겨서 적용할 수 없을 가능성이 높습니다. 넘을 수 없는 실제 경계가 도대체 어디에 있는지 잘 모르기 때문에, 이들 투자자들은 화폐안에서 종종 거래를 금지할 수 있습니다.
통화 플랫폼 전문 마켓 메이커가 적기 때문에 거래 주문량도 줄어든다는 것을 쉽게 알 수 있습니다. 우리가 인용한 분석 모델은 이 상황에 완전히 적용되지 않을 수 있습니다. 그러나 이는 앞으로 화폐안이 주장하는 거래량을 면밀히 주시해야 한다는 점도 일깨워준다. 이들의 거래량 역사를 들여다보고도 명백한 의심스러운 사기행위는 발견되지 않았다.
위의 주장에 대해 거의 의심의 여지가 없지만, 다음과 같은 이유로 이 수치들이 그 표면에만 머물러서는 안 된다는 것을 이해합니다.
1. 제가 말씀드린 화폐안이 API 거래에 대한 제한과 마찬가지로, 정해진 거래 조건 하에서 더 나은 API 전략이 유동성을 개선할 수 있다는 것을 쉽게 알 수 있습니다.
2, 거래비도 중요합니다. 더 높은 거래 수수료는 마켓 메이커들이 더 높은 입찰을 할 의욕이 없어 수익이 줄어든다는 것을 의미한다.
3. 저는 거래소의 24 시간 평균 샘플만 수집했고, 분산을 통제하기 위해 신경을 쓰지 않았습니다. 나는 이 방면의 학술 연구에 종사하는 것도 아니고, 통계적인 소도 아니지만, 내가 계산한 결과는 아무런 문제가 없을 것 같으니, 나와 논쟁하는 것을 환영한다.
4. 이들은 거래량의 빙산의 일각에 불과하며 숨겨진 주문은 다루지 않습니다. 내가 분석한 디지털 통화거래소는 사용자 제한 위탁 주문 숨기기 기능을 제공할 수 있다. 그러나 Bitfinex 는 또한 제한 가격 위탁 주문을 숨기는 기능을 제공하고, 내가 분석을 계산하는 데 사용한’ 참조 거래소’ 의 다른 부분과 매우 일치한다는 점을 감안하면, 대부분의 경우 숨겨진 주문이 우리가 관찰한 유동성에 미치는 영향을 고려하지 않는 것도 문제없을 것이라고 믿는다. (윌리엄 셰익스피어, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 스포츠명언)
5. 거래소마다 고객층이 다릅니다. 그중에는 거래행위 차이가 있을 수 있습니다. 비록 제 개인적인 거래경험으로 볼 때 이런 영향은 미미합니다. (데이비드 아셀, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 거래명언)
어떤 사람들은 이렇게 말할지도 모릅니다. "암호화 화폐는 원래 규제받는 시장이 아니었기 때문에 불법이라고 할 수도 없는데, 왜 그들이 하고 싶은 대로 할 수 없는가?" 이런 생각은 틀렸다. 바로 이 시장이 규제되지 않기 때문에 시장 참가자들은 더욱 책임을 져야 한다. 전파를 통해 사람들이 이런 사기에 대해 의식을 갖게 하고, 이런 관행을 지지하는 거래소에 저항하는 것은 우리가 할 수 있는 최소한의 일이다.
또 어떤 사람들은 "그들은 누구에게도 해를 끼치지 않았다" 고 말할지도 모른다. 이런 생각은 여전히 틀렸다. 우선, 거래량을 과장함으로써, 그들은 경신하는 투자자들을 속이는 방식으로 지위를 공고히 한다. 더 중요한 것은, 사기당하거나 벤처 투자자가 아니더라도, 거래량을 위조하는 그들의 행위가 암호화된 통화의 평가에 영향을 미칠 수 있다는 것을 알아야 한다.
라이트화폐와 비트코인의 거래량이 75% 에 달하는 거래량은 위에서 언급한 위조 혐의를 받은 하나 이상의 거래소에서 이루어졌으며, OKEX 일가의 거래량만 이 두 암호화 화폐 총량의 30% 이상을 차지했다.
이러한 인위적인 허고 거래량을 보여줌으로써 거래자에게는 이러한 암호화된 통화가 실제보다 더 많은 관심을 받는 것 같기 때문에 더욱 매력적으로 보입니다 (거래량은 변동성의 위험을 막는 좋은 방법이다). 또 지속적인 허위 취소 거래를 통해 암호화 화폐의 가치를 보편적으로 과대평가할 수 있다.
이러한 부도덕한 거래는 실제 거래량과 유동성이 더 많은 윤리적 거래소보다 더 많은 고객을 끌어들일 수 있으며, 고객이 더 빨리 거래를 할 수 있도록 해 주며, 미끄럼틀에도 아무런 대가를 치르지 않아도 된다.
마지막으로, 거래소와 같은 위조거래량의 위법 여부를 엄격하게 논의하지 않더라도 허위 취소 거래에 종사하는 것은 앞으로 이 플랫폼이 불량할 수 있다는 것을 예고할 수 있으므로 사용자가 플랫폼을 더욱 신중하게 사용하도록 장려해야 한다.
내 추산에 따르면, 하루에 30 억 달러가 넘는 거래량은 존재하지 않으며, 실제 수치는 더 많을 수 있다. 어쨌거나, 이 격려할 만한 허위 조작은 적어도 인기 있는 데이터 분석 플랫폼과 대부분의 사용자가 간과하고 있으며, 누군가가 나서서 도대체 무엇이 잘못되었는지 밝혀낼 때가 되었다. (데이비드 아셀, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 성공명언)
2017 년 강세장을 거쳐 암호화 화폐시장은 현재 극적인 곰 시장에 처해 있다. 나는 우리가 충분히 건전한 거래 환경을 세울 때까지 시장이 당분간 활기를 되찾을 수 없을 것이라고 믿는다. 우리가 이런 공공연한 인위적인 조작이 눈꺼풀 아래에서 발생하도록 허락했을 때, 그 시장의 시스템 생태는 이미 깨졌다.
"암호화된 화폐는 규제할 필요가 없다!" 우리는 모두 이렇게 주장하는데, 지금은 무언가를 해서 이 점을 증명할 때이다. 암호화 화폐시장을 인위적으로 조작한다면 암호화 통화 자체가 자유시장 실패의 증거라고 할 수 있다.
